办理流程
公司将自有资金1000万美元即期卖出,同时买入欧元(即期价格1.3032),则可得到767.34万欧元;
公司将767.34万欧元存入银行,一年期欧元存款利率4%,到期后公司得到798.03万欧元[767.34 × (1+ 4 %];
公司通过银行办理远期外汇交易,卖出798.03万欧元(价格1.3088),则一年后办理远期交割可以得到1044.47万美元;
公司向银行借入一年期美元1000万,利率为4%,用于支付货款,到期后需要支付美元融资本息1040万美元;
一年后,公司办理外汇掉期得到1044.47万美元,轧差后,可以得到套利收益4.47万美元。
该产品的主要优势是适用于所有结算方式,无论是客户办理信用证、托收、汇款项下的对外支付,均可使用外汇掉期+进口融资的方式解决。同时不占用公司授信额度。由于公司将付汇资金转变为欧元质押银行,办理低风险项下的进口融资,因此进口融资业务不占用公司的授信额度。